השקעה ב-2025 במניות AI דרך קרן סל בסכום נמוך

מהי מהפכת ה-AI ואיך היא קשורה לעולם ההשקעות ב-2025? הבינה המלאכותית (AI), טכנולוגיה המאפשרת למכונות ללמוד ולבצע משימות שהיו עד לא מזמן נחלתה הבלעדית של האינטליגנציה האנושית, קיימת במובן כזה או אחר כבר משנות השישים של המאה הקודמת. 

עם זאת, רק בעשור הנוכחי, למעשה מ-2022, אנחנו חווים מהפכה של ממש בתחום זה, עקב עליית הבינה הג'נרטיבית (Generative AI). בינה מלאכותית זו, העומדת בבסיס כלים פורצי דרך כמו צ'אט GPT (טקסטים, תמונות, נתונים, קוד תוכנה) או Midjourney (דימויים ויזואליים), מסוגלת ליצור תוכן חדש על בסיס דפוסים שלמדה מנתונים קיימים. 

אם בעבר הלא רחוק בינה מלאכותית הסתפקה בניתוח נתונים או סיווגם, כיום היא יוצרת מהם תוכניות עסקיות ועבודות סמינריוניות - והכל דרך ממשקים פשוטים, הנגישים לכולם.  המודלים הג'נרטיביים מצליחים גם להבין הקשר ולהסיק מסקנות, מה שמאפשר להם ליצור "שיח אנושי" בקלות רבה ובאופן שקשה להבחין בהבדל. 

חדירתה של הבינה המלאכותית לחיינו מהירה במיוחד, מאחר שהיא ישימה כמעט בכל התחומים, החל מחינוך והמשך בפיתוחים טכנולוגיים, רפואה, תכנות, משפטים, שיווק ושירות לקוחות. כל התחומים הללו ורבים אחרים משתמשים בבינה הג'נרטיבית להתייעלות, למידה ויצירה.

באופן לא מפתיע מדי, מהפכת ה-AI משפיעה באופן דרמטי גם על תחום ההשקעות. מאות עד אלפי חברות חדשות וקיימות נכנסו לפיתוח כלים ל-AI ג'נרטיבי, רובוטיקה חכמה, אוטומציה תעשייתית ותחומים - ויוצרות בכך הזדמנויות השקעה חדשות. חברות מובילות כמו OpenAI, נבידיה או מיקרוסופט מרכזות השקעות אדירות, בעוד שקרנות הון סיכון וקרנות גידור משקיעות מיליארדים בסטארט-אפים בתחום ה-AI. 

במקביל, נרשמים שינויים עמוקים בתמהיל תיקי ההשקעות, כשיותר ויותר גופי השקעה ומשקיעים פרטיים מוסיפים לתיק מניות או קרנות AI, מתוך תקווה לקחת חלק בזינוק האדיר.

האם עכשיו הזמן להתעניין בהשקעות בבינה מלאכותית? מהם ההזדמנויות והאתגרים המרכזיים בהשקעה במניות AI ב-2025? והאם כל אחד יכול להשקיע ב-AI, גם בסכומים קטנים? בשאלות חשובות אלו ואחרות תעסוק כתבה זו. 

 

באילו תחומים חברות ה-AI צפויות לצמוח ב-2025? 

 

האמת, שאלה מצוינת שמעסיקה הרבה מאוד יזמים, משקיעים, אנשי עסקים ואנשי טכנולוגיה ממש ברגע זה. הבינה המלאכותית מצליחה לייעל תהליכים, או לשנות מהיסוד את התחום ולפתוח בו הזדמנויות חדשות לחלוטין. בהקשר זה מדובר על תחומים כמו בריאות ורפואה, רובוטיקה ואוטומציה תעשייתית, תוכן בדיגיטל, ניהול ושירות לקוחות, סייבר ואבטחת מידע, פינטק והשקעות, חינוך, תחבורה - והרשימה כמובן חלקית. 

 

מהם הסיכונים הספציפיים שכדאי להכיר לפני השקעה במניות AI? 

 

לפני הכל, כדאי להפנים שאכן קיימים סיכונים גם בתחום זה ולא כל מה שכולל את צירוף האותיות AI אכן נמצא על המסלול הבטוח להצלחה. ממש לא. 

הסיכון המרכזי הוא כמובן תמחור יתר: רבות ממניות ה-AI נסחרות במכפילים גבוהים, לעיתים ללא רווחים ממשיים בחברות. כל פגיעה בביצועים או בקצב הצמיחה עלולה להוביל לקריסת המניה. 

חברות ה-AI פועלות בשוק תחרותי וצפוף, תחת אי ודאות רגולטורית מתמשכת וקצב שריפת מזומנים מהיר. במובנים רבים, הן עדיין חברות חלום, בלי מוצר בשל וכאמור גם בלי הכנסות יציבות; פוטנציאל גדול, שלצידו גם סיכון גדול. 

 

איך מזהים פוטנציאל במניות AI?

 

כדי לנסות ולזהות פוטנציאל במניית AI, מומלץ לשאול כמה שאלות בסיסיות על החברה ועל השוק שבו היא פועלת:

 

1. האם החברה פונה לשוק גדול והאם היא מציעה פתרון לבעיה גדולה, למשל בתחום הרפואי, בפיתוח שפות או תמונות או בשיפור אוטומציה בארגונים. 
2. האם לחברה יש יתרון תחרותי, הכולל מודל ייחודי, פטנטים  או שיתוף פעולה עם חברות גדולות בתחומה?
3. האם לחברה יש הנהגה חזקה ומנוסה? 
4. האם לחברה יש קצב צמיחה מהיר? משקיעים בחברות AI מחפשים גידול מהיר בהכנסות, גם אם החברה עדיין לא רווחית.

 

כל זה מאפשר למשקיעים להיחשף לחברות חדשניות, שמניותיהן עשויות, בתרחישים מסוימים, לספק תשואות נאות. כך או אחרת, מדובר בסיכון גבוה ובנכסים הנוטים לתנודתיות רבה. לכן, משקיעים מתחילים רבים מעדיפים להשקיע במניות AI דרך קרנות סל ובסכומים נמוכים.

 

ומה עם טווח קצר מול טווח ארוך - איזה אופק השקעה מתאים יותר למניות AI? גם כאן התשובה תלויה במאפיינים שלכם כמשקיעים. אם אתם משקיעים מתחילים ולא מנוסים, השקעה לטווח קצר במניות AI היא כמו רכיבה על גב פר ברודיאו. לא מומלץ. למשקיעים מתחילים עדיף להשקיע לטווח ארוך, דרך מכשיר פיננסי מנוהל כמו קרן סל.

 

מדוע קרנות סל (ETFs) הן פתרון מתאים להשקעה ב-AI?

 

קרנות סל (ETFs – Exchange Traded Funds) הן מכשירי השקעה העוקבים אחר מדדים, סקטורים או פילוח אחר של נכסים פיננסיים, למשל רשימה של מניות AI מובילות - ומחקים אותם. קרנות סל, הנסחרות בבורסה כמו מניות רגילות, שואפות לחקות את תשואת הנכס שאחריו הן עוקבות.

מאחר שכל קרן סל משקיעה בעשרות עד מאות נכסים, היא מעניקה למשקיעים פיזור נכסים ובהתאם גם פיזור סיכונים. עובדה זו חשובה במיוחד במניות AI, כך שאם חברה אחת כושלת האחרות יחפו ויאזנו את ההפסד. 

בפני המשקיעים פתוחה גם האפשרות להתמקד בהשקעה בקרנות סל, העוקבות אחר תתי-תחומים כמו AI לרובוטיקה או AI לשירותי ענן. יתרונות נוספים, כלליים יותר, בהשקעה בקרנות סל: דמי ניהול נמוכים, נזילות גבוהה, שקיפות וכמובן - נוחות תפעולית. המשקיעים יודעים מה הקריטריונים לעדכון הקרן ומשאירים את החלטות ההשקעה למנהלי הקרן, בהתאם לתנאים ידועים מראש.  

 

סוגי קרנות סל בתחום ה-AI: מה ההבדלים ומה לחפש?

 

קרנות הסל בתחום ה-AI נחלקות לשלושה סוגים עיקריים , השונים במיקודם: 

 

1. קרנות סל AI רחבות וגלובליות: מתאימות למשקיעים המחפשים פיזור רחב בתחום הבינה המלאכותית.
2.  קרנות סל AI ממוקדות תת-תחום: לדוגמא, קרנות הממוקדות בחברות רובוטיקה ואוטומציה, קרנות הממוקדות ברכב אוטונומי או קרנות הממוקדות בעולם הרפואה. 
3. קרנות סל ממוקדות גיאוגרפית: לדוגמא, קרנות המתמקדות בחברות AI בארה"ב או באירופה. 

 

בבואכם לשקול קניית אחזקות בקרן סל AI, אל תשכחו לבדוק את הפרמטרים הבאים: 

 

• דמי ניהול - משפיעים על תשואת הקרן נטו. 
• תשואות עבר - מלמדים על ביצועי הקרן, אבל לא מבטיחים הצלחה גם בעתיד. 
• נזילות - יכולת לצאת ולהיכנס להשקעה בקרן בקלות. 
• מיקוד - גיאוגרפי? תת-תחומי? כדאי גם לבדוק מה תמהיל הקרן בין חברות מבוססות לסטארט-אפים. 

 

האם סכום של 25,000 ש"ח ומעלה מספיק כדי להתחיל להשקיע ב-AI?

 

סכום כזה, המושקע בקרנות AI שונות, ייצור חשיפה רחבה מאוד לתחום ה-AI וישאיר אותכם עם היד על הדופק, מאחר שהקרנות סחירות וניתן למכור אותן במהלך המסחר בבורסה. 

בבניית תיק השקעות AI בתקציב מוגבל חשוב להקפיד על חשיפה רחבה, למשל באמצעות קרנות סל. הימנעו מהטעות הקלאסית של רכישת מספר מניות AI טרנדיות, מבלי לבדוק את הנתונים העסקיים שלהן. ככלל, אל תקפצו מהשקעה להשקעה בניסיון לתפוס את הטרנד - זה מתכון די בטוח לכישלון. כמו כן, הימנעו מהשקעה לטווח קצר, מניות ה-AI תנודתיות מדי למטרה זו. 

 

האם ניהול השקעות מקצועי יכול לעזור בשוק ה-AI התנודתי? 

 

תחום ה-AI והחברות הפועלות בו מתפתחים במהירות רבה, ומשקיעים מתחילים או משקיעים שאין להם הרבה זמן פנוי יתקשו לעמוד בקצב השינויים וההתפתחות. מנהל השקעות מקצועי, שזו עבודתו ויש לו ניסיון באיתור הזדמנויות בסביבה תנודתית, יכול לעשות את ההבדל.

 

ניהול השקעות בתחום ה-AI חייב להיות מדויק מבחינת הפיזור, כדי לצמצם ככל הניתן השקעה במניות שעלולות למחוק רווחים. ניהול השקעות פירושו מעקב אחר מגמות, קריאת דוחות, האזנה לשיחות אנליסטים ואיתור הזדמנויות, תוך נטרול השפעות רגשיות או אישיות. מבחינת המשקיעים, ניהול כזה מגדיל את פוטנציאל התשואה וחוסך זמן.   

 

מיטב מנג'ר, תיק ההשקעות הדיגיטלי המנוהל של מיטב, מושקע בקרנות נאמנות וזמין לכל המשקיעים עם רף כניסה של 25 אלף שקל בלבד, לעומת מאות אלפי שקלים בתיקים מנוהלים רגילים. ההשקעות במיטב מנג'ר, חשוב להדגיש, מנוהלות ברמה הגבוהה ביותר על ידי מומחי ההשקעות של מיטב. 

 

המנג'ר מציע ללקוחותיו מגוון מסלולי השקעה, בהם מסלול המתמקד במניות טכנולוגיה ומניות AI. מסלול זה מאפשר חשיפה מנייתית של עד 50% במניות טכנולוגיה ו-AI, מעבר למשקלן במדדים המובילים בוול סטריט.

 

מאחר שמדובר בפלטפורמה דיגיטלית לחלוטין, ההשקעה נגישה דרך מיטב מנג'ר נגישה ושקופה למשקיעים. הגב הרחב של בית השקעות גדול, ותיק, יציב ומנוסה כמיטב, רק מקל על ההחלטה. ההשקעה בקרנות סל AI, גם בסכומים נמוכים יחסית, מעולם לא הייתה פשוטה ונוחה יותר. 

 

מהן התחזיות המובילות לצמיחת שוק ה-AI בשנים הקרובות?

 

התחזיות לצמיחת תחום הבינה המלאכותית אופטימיות מאוד. לפי Pwc, תרומת ה-AI לכלכלה העולמית תגדל ל־15.7 טריליון דולר עד 2030. לפי פלטפורמת הנתונים והסטטיסטיקות Statista, שוק ה-AI צפוי לגדול לכ-1.8 טריליון דולר עד 2030.

ואילו לפי חטיבת המחקר של בלומברג, שוק הבינה הג'נרטיבית לבדו יצמח ל-1.3 טריליון דולר עד 2032. במילים פשוטות, מהפכת ה-AI רק בתחילתה ועכשיו זה בדיוק הזמן לשקול כניסה להשקעה בתחום זה, גם אם בסכומים נמוכים.

 

אם תרצו להשקיע, מה עליכם לעשות? נסכם: 

1. בחרו פלטפורמה לתיק השקעות מנוהל, כדוגמת מיטב מנג'ר.
2. מילוי שאלון אפיון צריכים – כדי להבין מה רגישותכם לסיכון. מילוי שאלון מפורט ומקצועי הוא צעד מקדם הכרחי להשקעה מקצועית.
3. בחרו במסלול ממוקד טכנולוגיה-AI. 
4. פתחו חשבון השקעות ובצעו הפקדה ראשונית. 

 

בשלב זה אתם כבר יכולים להישען לאחור ולאפשר למנהלי ההשקעות לעשות את עבודתם, בידיעה שמדובר בתחום תנודתי. 2025 עשויה להיזכר כשנה בה עשיתם צעדים ראשונים להשקעה ב-AI בסכום נמוך. בהצלחה!